Management fee: wat is het en hoe werkt het?
Een management fee is de vergoeding die een holding-BV in rekening brengt bij de werkmaatschappij voor de managementdiensten van de directeur-grootaandeelhouder (DGA). Het is een veelgebruikte constructie bij een holdingstructuur met twee BV's.
Hoe werkt een holdingstructuur met management fee?
In een klassieke holdingstructuur bezit de holding-BV (persoonlijke holding) de aandelen in de werkmaatschappij. De DGA is in dienst bij de holding, niet bij de werkmaatschappij. De holding factureert vervolgens een management fee aan de werkmaatschappij voor de inzet van de DGA.
- ✓DGA is in dienst van de holding-BV
- ✓Holding factureert management fee aan de werkmaatschappij
- ✓Werkmaatschappij boekt de fee als zakelijke kostenpost
- ✓Holding ontvangt de fee als omzet en betaalt hieruit het salaris van de DGA
Gebruikelijk loon DGA
De Belastingdienst schrijft voor dat een DGA zichzelf een gebruikelijk loon uitkeert. Dit is het minimum salaris dat de DGA via de holding moet ontvangen. Het gebruikelijk loon is in 2025 minimaal €56.000 en in 2026 minimaal €58.000.
Het gebruikelijk loon moet minimaal gelijk zijn aan het hoogste van: (1) het loon uit een vergelijkbare dienstbetrekking, (2) het loon van de hoogstverdienende werknemer, of (3) het wettelijk minimum van €58.000 (2026).
Hoogte van de management fee
Er is geen wettelijk voorgeschreven bedrag voor de management fee. De fee moet wel voldoende zijn om in ieder geval het gebruikelijk loon te kunnen betalen. In de praktijk wordt de fee zodanig vastgesteld dat de holding na loonkosten en overheadkosten een redelijke marge overhoudt.
- ✓Stel de fee vast in een managementovereenkomst
- ✓De fee moet zakelijk onderbouwd zijn (arm's length-principe)
- ✓Gebruik de fee niet om winst kunstmatig te verschuiven
BTW op de management fee
De management fee is belast met 21% BTW. De holding factureert de fee inclusief BTW aan de werkmaatschappij. De werkmaatschappij kan de BTW terugvragen als voorbelasting, mits zij BTW-plichtige activiteiten uitvoert.
Voordelen van de constructie
De holdingstructuur met management fee biedt fiscale voordelen:
- ✓Winst in de werkmaatschappij is beschermd: de holding als aandeelhouder profiteert van de deelnemingsvrijstelling
- ✓Flexibiliteit in timing van winstuitkering (dividend) aan jezelf
- ✓Pensioen of reserves opbouwen in de holding
- ✓Risicobescherming: bij faillissement werkmaatschappij is het vermogen in de holding beschermd